Đường xu hướng là đường kết nối các đỉnh hoặc đáy để mô tả hướng giá hiện tại của thị trường chứng khoán. Các đường xu hướng đại diện cho các mức hỗ trợ và kháng cự được quan sát trong bất kỳ khung thời gian nhất định nào. Nó cho biết hướng và tốc độ thay đổi giá hiện tại. Nhưng đồng thời cũng được sử dụng để xác định các mẫu giá trong quá trình xu hướng thị trường đang giảm nhằm xác định hướng di chuyển của các nhóm cổ phiếu. Hầu hết hiện nay các hệ thống thường chỉ là bộ theo dõi xu hướng trung gian. Vì thế việc hiểu rõ đường xu hướng là khá quan trọng với các nhà đầu tư.
Vì sao nên hiểu rõ về đường xu hướng?
Ai dùng phân tích kỹ thuật thì phải hiểu được: Xu hướng là gì, cách xác định được đường xu hướng tăng hay giảm giá, phải hiểu được ý nghĩa và hiểu được cách vẽ đường xu hướng, như vậy bạn mới có thể bước vào thị trường chứng khoán, xa hơn là forex. Ngoài ra, chúng ta sẽ tìm hiểu thêm về kênh xu hướng trong bài viết này.
Xu hướng, đường xu hướng, kênh là những điều căn bản cần phải biết trong phân tích kỹ thuật. Một xu hướng hay kênh giá vẫn coi là duy trì cho đến khi biểu đồ giá phát ra tín hiệu đảo chiều. Xu hướng tăng giá vẫn tiếp tục cho đến khi xuất hiện đáy mới thấp hơn đáy cũ, đỉnh mới thấp hơn đỉnh cũ và ngược lại. Đường trendline sẽ được làm rõ hơn trog bài học phân tích kỹ thuật về Lý thuyết Dow.
Tìm hiểu đường xu hướng (Trendlines)
Đường xu hướng (đường trendline) là đường thẳng nối liền các đỉnh (hoặc đáy) liền nhau của một cổ phiếu trên biểu đồ giá. Nhằm xác định xu hướng hiện tại của cổ phiếu đó. Đường Trendline không chỉ có ý nghĩa trong việc xác định xu hướng của thị trường. Thậm chí còn đóng vai trò là đường hỗ trợ hoặc kháng cự trong một xu hướng. Do đó, ta có thể sử dụng đường Trendline như một đường hỗ trợ, kháng cự trong 1 xu hướng cụ thể → để xác định điểm mua-bán hợp lý.
Xu hướng (trend) có 3 cấp:
Xu hướng chính: Có thể kéo dài 1 năm trở lên
Xu hướng trung gian: Kết dài từ 1 tháng trở lên
Xu hướng ngắn hạn: Kéo dài dưới 1 tháng
Hầu hết các hệ thống chỉ báo xu hướng là theo dõi xu hướng trung gian.
Thị trường có những trạng thái xu hướng nào?
Đường xu hướng là một chỉ báo tuyệt vời để xác định xu hướng giá của một cổ phiếu (hay một loại hàng hóa, tiền tệ bất kỳ). Lợi dụng quy luật này nhà đầu tư có thể tìm ra thời điểm mua-bán thích hợp trong một thị trường giá đầy tính biến động.
Uptrend: Thị trường có xu hướng tăng giá, tức là đỉnh sau cao hơn đỉnh trước, đáy sau cao hơn đáy trước. Là thời điểm mua vào và chờ đợi giá tăng tiếp
Downtrend: thị trường có xu hướng giảm giá, ngược với uptrend. Tức đỉnh sau thấp hơn đỉnh trước, đáy sau thấp hơn đáy trước. Là thời điểm bán hoặc bán khống với kỳ vọng giá sẽ tiếp tục xuống và mua lại nhằm thu lợi nhuận.
Sideways: Là thời kỳ xu hướng đi ngang, Khi đó giá sẽ biến động trong một khoảng xác định, đỉnh sau = đỉnh trước, đáy sau = đáy trước. Thường NĐT sẽ không tham gia giai đoạn này. Còn nếu tham gia thì mua ở mức đáy cũ và bán ở mức đỉnh cũ.
Nhiệm vụ của đường trendline trong chứng khoán
Phục vụ chiến lược Trend following để tham gia thị trường chứng khoán.
Xác định chiều hướng của thị trường.
Xác định dấu hiệu đảo chiều.
Xác định dấu hiệu tiếp tục xu hướng.
Xác định các điểm kháng cự và hỗ trợ.
Đường trendline có những tính chất gì?
Càng nhiều điểm vẽ xác định thì đường trendline càng có ý nghĩa.
Càng tồn tại lâu thì đường trendline càng có hiệu lực.
Càng có độ dốc càng lớn, đường xu hướng càng dễ bị phá vỡ. Ngược lại nếu độ dốc quá ít hay quá xa với biến động giá thì ít có ý nghĩa. Trường hợp này, ta nên vẽ lại đường trendline để tăng tính hiệu quả.
Khi đường trendline bị phá vỡ, các ngưỡng kháng cự và ngưỡng hỗ trợ sẽ đổi vai trò cho nhau. Ngưỡng kháng cự sẽ trở thành hỗ trợ và ngưỡng hộ trợ sẽ trở thành kháng cự.
Biểu hiện một sự phá vỡ đường xu hướng
Giá đóng cửa dưới đường trendline có ý nghĩa hơn một sự phá vỡ đường xu hướng trong ngày.
Sử dụng điều kiện 3%, tức là dưới mức 3% so với mức giá đường trendline xác lập.
Qui luật 2 ngày: Đề phòng tín hiệu giả rằng đường xu hướng bị phá vỡ, nếu giá ngày 2 vẫn không về đường trendline, coi như xu hướng bị phát vỡ.
Giá mục tiêu khi phá vỡ xu hướng: giá của xu hướng mới sẽ di chuyển một đoạn đúng bằng khoảng cách đạt được ở xu hướng cũ.
Định nghĩa đường kênh xu hướng (Channel Line)
Được tạo thành từ một đường trendline và một đường thẳng song song với nó vẽ từ một đỉnh (trường hợp tăng giá) hay từ một đáy (trường hợp giảm giá). Đây là một thước đo không chính thức cho biết xu hướng có thể tiến xa đến mức nào tại điểm dịch chuyển cao nhất (hoặc thấp nhất) của nó. Trong đó mục đích của kênh xu hướng thường là:
– Dùng để kiếm lãi trong giao dịch ngắn hạn
– Tạo trạng thái giao dịch ngược chiều với xu hướng chính nhằm kiếm lợi nhuận trong ngắn hạn.
– Dùng để xác nhận chắc chắn hơn về xu hướng đang diễn ra.